[미디어펜=배소현 기자] 코스피가 사상 처음 9000선을 돌파하는 등 강세장을 이어간 올해 2분기에 개인 투자자들의 이른바 '빚투' 규모도 역대 최대 수준까지 불어난 것으로 나타났다. 신용거래융자와 주식담보대출을 통해 증권사들이 거둔 이자수익도 1조4000억 원에 육박한 것으로 추산됐다.
5일 금융투자협회에 따르면 올해 2분기(4∼6월) 신용거래융자 잔고는 하루 평균 35조9418억 원으로 집계됐다. 이는 올해 1분기 하루 평균 31조126억 원보다 15.9%(4조9292억 원) 증가한 것으로, 역대 최고 수준이다.
신용거래융자 잔고는 투자자가 주식 매수를 위해 증권사에서 빌린 자금 가운데 아직 상환하지 않은 금액을 의미하는 대표적인 '빚투' 지표다. 2분기 초 32조 원 수준이던 잔고는 지난달 24일 38조6328억 원까지 확대됐다.
주식을 담보로 자금을 빌리는 예탁증권담보융자 역시 높은 수준을 유지했다.
2분기 예탁증권담보융자는 하루 평균 25조9666억 원으로 집계됐다. 1분기 평균 26조296억 원보다는 소폭 줄었지만, 전체적으로는 24조∼26조 원 수준에서 유지됐다.
예탁증권담보융자는 담보로 제공한 종목을 처분할 수 없고 대상 종목에도 제한이 있는 만큼, 증시 상승기에도 잔고 변동 폭은 상대적으로 크지 않은 편이다.
신용거래융자와 예탁증권담보융자를 합한 2분기 하루 평균 '빚투' 규모는 61조9084억 원으로 사상 최대를 기록했다. 직전 분기 하루 평균은 57조423억 원이었다.
신용거래융자와 예탁증권담보융자의 이자율은 증권사와 대출 기간에 따라 차이가 있지만, 일반적으로 한 달 이상 이용할 경우 연 8~9% 수준이 적용된다.
신용거래융자의 경우 일주일 이내에는 연 5%대 금리가 적용되며, 180일을 넘기면 연 10%에 가까워진다. 다만 대부분 증권사는 한 달가량 이용 시 연 8% 이상, 한 달을 넘기면 연 9% 수준의 금리를 적용하고 있으며 연 10%를 넘지는 않는다.
이를 기준으로 2분기 하루 평균 신용거래융자 잔고(35조9418억 원)에 연 9%(가정)의 금리를 적용하면 증권사들의 추정 이자수익은 8086억 원으로 계산된다.
예탁증권담보융자는 15일 이내 이용 시 연 7% 후반대, 한 달 이상이면 연 8% 중후반대 금리가 적용된다. 하루 평균 잔고 25조9666억 원에 연 8.5%(가정)를 적용하면 추정 이자수익은 5517억 원이다.
이를 합산하면 2분기 증권사들이 '빚투'를 통해 거둔 이자수익은 총 1조3603억 원으로 추산된다.
같은 방식으로 계산한 1분기 이자수익은 신용거래융자 6977억 원, 예탁증권담보융자 5531억 원 등 총 1조2508억 원이다. 이에 따라 2분기 이자수익은 전 분기보다 8.7% 증가한 것으로 분석된다.
실제 올해 1분기 10개 대형 증권사가 신용거래융자를 통해 벌어들인 이자수익만 약 6000억 원에 달한 것으로 집계됐다.
최근 신용거래융자 잔고는 38조 원 안팎에서 움직이고 있다.
시장에서는 증권사의 신용공여 규모가 자기자본의 100%를 넘을 수 없다는 규제로 인해 대출 여력이 상당 부분 소진된 영향으로 보고 있다.
다만 NH투자증권과 KB증권 등 주요 증권사들이 최근 증자를 통해 신용공여 한도를 확대하고 있는 만큼, 향후 신용거래융자 잔고도 증가세를 이어갈 가능성이 있다는 전망이 나온다.
[미디어펜=배소현 기자]